Международный финансовый менеджмент. Сироткин В.Б. - 79 стр.

UptoLike

ВУЗ: 

СПб ГУАП | Санкт-Петербург

Составители: 

Рубрика: 

79
страной промежуточной компании. При использовании парных отно-
шений между странами репатриация прибыли сопровождается мень-
шими налоговыми издержками.
Например, российская компания X имеет дочернюю компанию Y в
Швейцарии. Y выплачивает X дивиденды в размере 10 млн дол. Двусто-
роннее налоговое соглашение между Россией и Швейцарией не распро-
страняется на трансферт дивидендов. Уплатив швейцарский налог на
распределение дивидендов по ставке 35%, российская компания полу-
чит 6,5 млн дол. Если российская компания X создает дочернюю прово-
дящую компанию Z в США, которая будет являться холдинговой компа-
нией для Y, то по налоговому соглашению США–Швейцария, если Z
контролирует Y на 95%, то швейцарский налог на распределение диви-
дендов составит 5%. При переводе дивидендов из Швейцарии в США
будет уплачено 0,5 млн дол. Оставшиеся 9,5 млн дол. переводят из США
в Россию. Налоговое соглашение США–Россия в случае, если российс-
кая компания владеет не менее 10% обыкновенных акций американс-
кой фирмы, предусматривает налоговую ставку на репатриацию диви-
дендов из США 5%. Налог на дивиденды составит 0,475 млн дол. При
реализации рассмотренной схемы суммарные налоги составят 0,975 млн
дол., и компания X получит в России 9,025 млн дол. Экономия на нало-
гах составит 2,525 млн дол.
Для предотвращения злоупотреблений в использовании налоговых
соглашений законодательство стран с развитой экономикой вводит ог-
раничения как в разделы налоговых конвенций, так и во внутренние
налоговые законы, если плательщик и получатель включены в единую
внутрифирменную структуру.
Можно перечислить направления борьбы с налоговыми злоупотреб-
лениями:
1. Право использования налоговым соглашением гарантируется только
компаниям, которые полностью или частично контролируются резиден-
тами того государства, в котором созданы.
2. На холдинговые компании и компании, которым национальное
законодательство предоставляет существенные льготы по налогам, не
распространяется действие соглашений.
3. Возможность использования налогового соглашения гарантирует-
ся только в случае, если доход налогоплательщика подвергается налого-
обложению, по крайней мере, в одном из государств, подписавших со-
глашение.

Страницы