Опорный конспект лекций по макроэкономике. Фридман А.А. - 41 стр.

UptoLike

ВУЗ: 

МФТИ | Москва

Составители: 

Рубрика: 

41
Лекция 9. Модель IS-LM для открытой экономики при несовершенной
мобильности капитала
1. Несовершенная мобильность финансового капитала
Утверждение. Если одна и та же причина привела к сдвигу IS и BP, то при каждой
данной ставке процента кривая BP будет сдвигаться вправо/влево сильнее, чем IS.
IS(R
0
)
Y
i
BP(R
0
)
BP(R
1
)
i
0
Y
0
Y
1
IS(R
1
)
Y
2
Рис.1 Сдвиг кривых IS и BP в результате роста реального обменного курса.
Доказательство.
Для сдвига BP:
⇒∈ )R(BP)i,Y(
000
NX(R
0
, Y
0
)+CF(i
0
- i
f
)=0,
⇒∈ )R(BP)i,Y(
101
NX(R
1
, Y
1
)+CF(i
0
- i
f
)=0.
В итоге: NX(R
0
, Y
0
)= NX(R
1
, Y
1
).
Для сдвига IS: NXGICYYY
02
IS
Δ+Δ+Δ+Δ=−=Δ . Поскольку
0IG =Δ=Δ
и
YC0 Δ<Δ<
, то
0)Y,R(NX)Y,R(NXNX
0021
>−=Δ
.
Итак,
)Y,R(NX)Y,R(NX
1121
>
, откуда имеем Y
2
<Y
1
или
BP
0102
IS
YYYYYY Δ=−<−=Δ
Следствие:
при одновременном сдвиге кривых IS и BP вправо в силу одной причины
новое пересечение этих кривых будет соответствовать более низкой ставке процента, чем
первоначальная ставка
i
0
. И, наоборот, если обе кривые сдвигается влево, то новая точка
пересечения будет соответствовать более высокой ставке процента.
Рекомендуемая литература: Д&Ф, гл. 6*
С&Л, гл. 13, 14**
Б&В, гл. 11*
М, гл.13*
       Лекция 9. Модель IS-LM для открытой экономики при несовершенной
мобильности капитала

          Рекомендуемая литература:                    Д&Ф, гл. 6*
                                                       С&Л, гл. 13, 14**
                                                       Б&В, гл. 11*
                                                       М, гл.13*


1. Несовершенная мобильность финансового капитала
Утверждение. Если одна и та же причина привела к сдвигу IS и BP, то при каждой
данной ставке процента кривая BP будет сдвигаться вправо/влево сильнее, чем IS.
                        i
                                      IS(R1)      BP(R0)
                             IS(R0)

                                                        BP(R1)
                        i0



                                                             Y
                                       Y0      Y2 Y1

       Рис.1 Сдвиг кривых IS и BP в результате роста реального обменного курса.
Доказательство.
Для сдвига BP: ( Y0 ,i0 ) ∈ BP( R0 ) ⇒ NX(R0, Y0)+CF(i0- i f)=0,

                 ( Y1 ,i0 ) ∈ BP( R1 ) ⇒ NX(R1, Y1)+CF(i0- i f)=0.
В итоге: NX(R0, Y0)= NX(R1, Y1).
Для   сдвига    IS:   ΔY IS = Y2 − Y0 = ΔC + ΔI + ΔG + ΔNX .               Поскольку   ΔG = ΔI = 0   и

0 < ΔC < ΔY , то
       ΔNX = NX ( R1 ,Y2 ) − NX ( R0 ,Y0 ) > 0 .

Итак, NX ( R1 ,Y2 ) > NX ( R1 ,Y1 ) , откуда имеем Y2

Страницы