Экономический анализ. Хлыстова О.В. - 39 стр.

         Из состава фондов (сч. 88) только фонды накопления можно безоговорочно отнести к собст-
венным источникам, свободно используемым в обороте организации для финансово-хозяйственной
деятельности.
         Источники средств по статье «Целевые финансирование и поступления» (сч. 96) имеют стро-
го целевое назначение и могут использоваться в хозяйственном обороте строго ограниченное время,
т. е. по экономическому содержанию они могут лишь быть приравненными к собственным.
         Постоянный капитал – собственный капитал плюс долгосрочные кредиты и займы.
         Заемный капитал – представлен в IV и V разделах баланса. К нему относят: долгосрочный
капитал, краткосрочный капитал, кредиторскую задолженность и прочие краткосрочные пассивы.
         На первом этапе общей оценки финансового состояния проанализируем укрупненные группы
имущества и источников его формирования (табл. 5.1).
         Общая оценка имущества и источников его формирования дана в сводной аналитической таб-
лице.
                                                                                     Таблица 5.1.
             Анализ структуры активов и источников их формирования ООО «ЮТА»
                                                                                       (тыс. руб.)
                                    На       На       На       На        На        Изменение
Показатели                          01.01.99 01.04.99 01.07.99 01.10.99 01.01.00 за год
1. Внеоборотные активы                    21       39       62      115       315           294
В % к итогу                             26,9     29,5     32,3     46,9      64,0          37,1
2. Оборотные активы                       57       93      130      130       177           120
В % к итогу                             73,1     70,5     67,7     53,1      36,0         -37,1
Всего:                                    78      132      192      245       492           414
3. Собственный капитал                    26       38       38       44        84            58
В % к итогу                             33,3     28,8     19,8     18,0      17,1         -16,3
4. Заемный капитал                        52       94      154      201       408           356
В % к итогу                             66,7     71,2     80,2     82,0      82,9          16,3
Всего:                                    78      132      192      245       492           414

        Из данных аналитической таблицы видно, что наибольший удельный вес в валюте баланса
занимают оборотные активы, доля которых за 1999 год уменьшилась на 37,1%, в то время как в абсо-
лютном выражении наблюдается их рост на 120 тыс. руб. Снижение доли оборотного капитала про-
изошло за счет роста внеоборотных средств на 294 тыс. руб. или на 37,1%.
        Собственный капитал возрос на 58 тыс. руб., в то время как в относительном выражении про-
изошло снижение его доли в валюте баланса на 16,3%. Вследствие этого заемный капитал увеличился
на 356 тыс. руб. или на 16,3%. Увеличение заемного капитала в 8 раз свидетельствует о снижении
автономности (независимости) компании.
        Таким образом, за отчетный период заемные средства направлялись в основном на пополне-
ние внеоборотных активов и источником для этого служили привлеченные средства.
        Вторым этапом проанализируем динамику и структуру, составляющих элементов валюты ба-
ланса (табл. 5.2).
        В структуре внеоборотных активов нематериальные средства увеличились на 8 тыс. руб., а
основные фонды – на 286 тыс. руб. Нематериальные активы к концу года составляли 3%, в то время
как основные средства – 97%.
        Оборотные активы в ООО «ЮТА» представлены группами:
        1. Запасы, в том числе: сырье и материалы, готовая продукция, расходы будущих периодов;
        2. дебиторская задолженность, в том числе: покупатели и заказчики, прочие дебиторы;
        3. денежные средства;
        4. прочие оборотные активы.
                                                                                       Таблица 5.2.
                        Анализ динамики и структуры средств ООО «ЮТА»
                                                                                         (тыс. руб.)
                                 На        На        На        На        На        Изменения
Показатели                       01.01.99 01.04.99 01.07.99 01.10.99 01.01.00 за год
1. Нематериальные активы                                                        8             8
2. Основные средства                   21       39         62      115       307            286
Итого:                                 21       39         62      115       315            294
                                                    39