Деньги, кредит, банки в исламских странах. Марчуков В.Ф. - 146 стр.

о намерении продать свою долю участия в компании по истечении
определенного срока. Между сторонами достигается соглашение о выкупе
доли выбывающего партнера.
     Методы долгового финансирования: «мурабаха», «салам», «истисна» и
«иджара». Напомним, что мурабаха - это разновидность договора купли-
продажи, заключенного между продавцом и покупателем, в котором
согласована цена, включающая надбавку продавца к стоимости товара.
Исламские банки отличаются от классических тем, что участвуют не только в
финансовой, но и в торговой деятельности. По условиям договора банк,
действуя за свой счет, но от имени покупателя, приобретает товар в
соответствии с информацией, предоставленной покупателем. Оговоримся,
что покупатель и сам может найти нужный товар. Тогда клиент сначала
становится агентом банка, когда ищет товар, а затем покупателем, когда
приобретает данный товар у банка По исламским законам главным условием
для заключения договора мурабаха и последующей передаче права
собственности является фактическое обладание товаром. Поэтому договор
мурабаха вступает в силу после приобретения банком заказанного
покупателем товара у третьей стороны.
     Принцип мурабаха в силу исламского запрета на чисто денежные
операции превращает процесс финансирования, осуществляемый банком в
торговую сделку. Результатом сделки становится не фиксированный процент,
а прибыль.
     По давно установленным правилам покупатель может отказаться от
покупки, а банк не может применить к нему штрафные санкции. Но
современные исламские банки, используя ряд дополнительных соглашений,
уже могут требовать от покупателя приобретения товара. Поэтому принцим
мурабаха отличается, в целом, невысокими рисками.
     Хотя многие мусульманские правоведы признает механизм мурабаха не
противоречащим шариату, ревностных блюстителей ислама настораживает
предпочтение, оказываемое мурабахе исламскими банками.

                                   146