Финансовая математика ценных бумаг. Никулин А.Н - 45 стр.

UptoLike

ВУЗ: 

УлГТУ | Ульяновск

Составители: 

Рубрика: 

46
n
cн
iPS )1(
,
где S – наращенная стоимость облигации;
n – срок займа;
c
i – годовая процентная ставка.
41,46953125,144,11,115)25,01()2,01()1,01(15
321
S тыс. руб.
Составим план наращения стоимости по сложной процентной
ставке, дискретно изменяющейся во времени:
Период начисления Сумма процентов Наращенная стоимость
n
I = S
– P
S
0 - 15
1 1,5 16,5
2 8,76 23,76
3 31,41 46,41
Контрольные вопросы
1. Какие облигации относятся к долгосрочным?
2. В каких случаях по облигации может быть получен дополнительный
прирост (убыток) капитала?
3. Дайте определение понятия иммунизации прибыли по облигации.
4. В чем значение G-кривой для принятия инвестиционных решений в
отношении облигаций?
5. Перечислите основные этапы расчета G-кривой.
6. Сколько параметров лежит в основе модели Нельсона-Сигеля?
7. Дайте определение категории «дюрация облигации».
8. В чем отличия дюрации Маколея от модифицированной дюрации?
9. Перечислите основные характеристики, присущие дюрации
облигаций.

Страницы