Технологии финансового менеджмента. Часть 2. Быковский В.В - 46 стр.

UptoLike

ВУЗ: 

ТГТУ | Тамбов

Составители: 

Рубрика: 

5. Остаток суммы на начало года равен остатку на конец предыдущего года.
6. Аналогично рассчитываются показатели за следующие четыре года.
Ответ: за первые два года будет погашена сумма равная 4004 долл.: 1888,7 + 2115,3 = 4004 долл.
Метод депозитной книжки позволяет дать ответы на различные вопросы. Например, чему будут
равны остатки на конец любого года, погашенная часть долга, начисленные проценты и т.д.
2.6. БАЛАНСОВЫЙ (МАТРИЧНЫЙ) МЕТОД ОЦЕНКИ ФИНАНСОВОЙ УСТОЙЧИВОСТИ
ПРЕДПРИЯТИЯ И ЕГО ВЗАИМОСВЯЗЬ С ДЕНЕЖНЫМИ ПОТОКАМИ
В современных условиях сравнительно новым для экономики России является балансовый
(матричный) метод оценки финансовой устойчивости предприятия.
Для балансового метода источниками аналитической информации являются: бухгалтерский баланс
(форма № 1); отчёт о прибылях и убытках (форма № 2) (прил. 1, 2).
Матричная модель представляет собой прямоугольную таблицу, элементы которой отражают
взаимосвязь между показателями. Она удобна для пользователей, поскольку является простой и
наглядной и её элементы отражают взаимосвязь между изучаемыми показателями.
Бухгалтерский баланс можно представить как матрицу, где по горизонтали расположены статьи
актива (имущество), а по вертикали – статьи пассива (источники средств). Размерность матрицы
соответствует количеству статей по активу и пассиву баланса (42 × 35), но для практических целей
вполне достаточно размерности 10 × 10, т.е. его сокращённая форма. В матрице баланса выделяются два
блока статей: в активе – немобильные (внеоборотные) и мобильные (оборотные) активы; в пассиве –
источники собственных средств (капитал и резервы) и обязательства (долгосрочные и краткосрочные
пассивы).
При составлении сокращённой формы баланса следует не только сгруппировать его статьи, но и
исключить из суммы уставного и добавочного капитала убытки прошлых лет и отчётного года.
Целесообразно также использовать данные отчёта о прибылях и убытках.
На основе формы № 1 и формы № 2 бухгалтерской отчётности можно составить четыре
аналитические таблицы:
1) матричный баланс на начало периода (года, квартала);
2) то же на конец периода;
3) разностный (динамический) матричный баланс за период;
4) баланс денежных поступлений и расходов предприятия за период.
Первые два баланса носят статический характер и показывают состояние средств предприятия на
начало и конец периода.
Третий баланс наиболее удобен для прогнозных расчётов, так как отражает динамику – изменение
средств предприятия на начало и конец периода, т.е. за год (квартал). Наибольшее значение разностный
(динамический) баланс имеет для разработки аналитического отчёта о движении денежных средств, т.е.
их притока и оттока за период. Представленный аналитический отчёт даёт реальную картину движения
денежных средств предприятия по доходам и расходам за расчётный период (год, квартал).
Наконец, четвёртый баланс показывает движение денежных средств (их приток и отток) за период.
Правила составления матричной модели для первых трёх балансов следующие:
1) выбирается размер матрицы для бухгалтерского баланса (например, 10 × 10). Статьи
актива показываются по горизонтали, а пассивы – по вертикали;
2) заполняется балансовая строка и графа матрицы в точном соответствии с данными
бухгалтерского баланса;
3) последовательно из каждой строки актива подбираются источники средств из пассива
баланса;
4) проверяются все балансовые итоги по вертикали и горизонтали матрицы.
Наиболее ответственным является третий этап составления матрицы – подбор источников средств,
находящихся в распоряжении предприятия. При этом следует исходить из экономической природы
активов и пассивов, а также хозяйственной целесообразности.
Можно рекомендовать следующий вариант подбора источников средств для покрытия статей

Страницы