Основы денежного обращения, финансов и кредита. Хунгуреева И.П - 141 стр.

                                       281                                                            282

ваемыми по вкладам, служит основой банковской прибыли.                  операции банк может проводить как за свой счет (при этом
Поэтому скачкообразные изменения ставок в различных                     преследуя цели снижения соответствующего финансового
сегментах рынка могут пагубно отразиться на прибыльно-                  риска или получения дохода от заключаемых соглашений в
сти операций банка.                                                     случае благоприятного для него изменения рыночных усло-
     Процентный риск может быть снижен посредством                      вий), так и по поручению клиентов (выступая при этом по-
применения следующих методов:                                           средником и получая за это соответствующее вознагражде-
       страхование процентного риска с передачей соответствующе-        ние).
го риска страховой организации;
       выдача кредитов с плавающей процентной ставкой. Это по-
зволяет банку вносить соответствующие изменения в размер процент-                        13.2 Баланс банка
ной ставки по выданному кредиту в соответствии с колебаниями ры-                 Основные принципы стратегии банка
ночных процентных ставок, и он получает возможность избежать веро-
ятных потерь в случае повышения рыночной нормы ссудного процента;            Основной ориентир банковской деятельности в усло-
       срочные соглашения. Между банком и клиентом заключается          виях рынка состоит в максимизации прибыли от операций,
специальное форвардное соглашение о предоставлении в оговоренный
день ссуды, в определенном размере и под установленный процент. За-
                                                                        при сведении к минимуму риска потерь от банкротства.
ключая такое соглашение, банк ограждает себя от риска потерь в случае   Прибыль образуется как разница между процентами и про-
падения на момент выдачи ссуды рыночных процентных ставок. При          чими доходами, получаемыми по активным операциям, и
повышении же этих ставок выигрывает клиент, получающий кредит за        процентами и другими расходами, уплачиваемыми банком
более низкую плату. Этот метод хеджирования позволяет разделить         по привлекаемым денежным ресурсам. Таким образом, при
риск, связанный с колебанием процентных ставок с клиентом;
       процентные фьючерсные контракты. Процентные фьючерсы
                                                                        всей сложности и многообразии конкретных форм банков-
используются для спекуляций на колебаниях рыночных процентных           ских операций можно построить весьма простую модель
ставок, а также для покрытия процентного риска;                         банка, где отражен основной принцип деятельности этого
       процентные опционы. Процентный опцион – это соглашение,          учреждения (рис 14).
которое предоставляет держателю опциона право (а не обязательство)           Стратегия банка строится на следующих принципах:
купить или продать краткосрочную ссуду или депозит по фиксирован-
ной цене до или по наступлении определенной даты в будущем;                  • как можно дешевле приобрести капитал (уплатить
       процентные свопы. Под процентным свопом понимают обмен           возможно более низкую процентную ставку ПС1);
между банками процентными платежами (но не платежами по основно-             • продать капитал и услуги по рентабельной ставке
му долгу) по кредитным обязательствам, заключенным на одну и ту же      (получить возможно более высокую процентную ставку
сумму, но на разных условиях. Например, процентная ставка может
быть плавающей, фиксированной или ориентирующейся на ставки на
                                                                        ПС2);
различных рынках ссудных капиталов.                                          • снизить риск потерь путем:
                                                                             а) отбора надежных клиентов и получения гарантий;
     Разработка мероприятий по методам снижения раз-                         б) диверсификации операций и освоения различных
личных видов риска, с которыми сталкиваются банки в                     рынков ссудного капитала.
процессе своей деятельности, является важнейшим компо-
нентом стратегии банка в области риска. Подобного рода