Компьютерные аналитические системы в финансовом менеджменте и инвестиционном проектировании. Гаврилова А.Н - 19 стр.

                                  19



                                                       Таблица 4
             Примерный состав денежного потока (млн. руб.)
Номер шага (т)            0     1   2    3 4     5     6   7

От инвестиционной

деятельности:

приток                      0          0    0    0   0    0    0    10

отток                       100        0    0    0   60   0    0    90

итого, поток фи(т)          -100 0          0    0   -60 0     0    -80

От операционной

деятельности:

приток                      0          30   80   90 90    110 110 110

отток                       0          10   40   40 40    50   50   50

итого, поток ф°(т)          0          20   40   50 50    60   60   60

Суммарный поток             -100 20         40   50 -10 60     60   -20

(сальдо) (фи(т) + ф°(т))

Сальдо накопленного         -100 -80 -40 10 0             60   120 100

потока


       К финансовой деятельности относятся операции со средствами,
«внешними» по отношению к проекту.
       Средства, внешние по отношению к проекту, — это те средства,
которые на данном шаге не создаются за счет реализации самого про-
екта, а вкладываются в него извне.
       Это понятие не совпадает с понятием привлеченных средств.
Известно, что средства, вкладываемые в ИП, делятся на собственные
средства фирмы-проектоустроителя и привлеченные. Собственные
средства не надо возвращать; они дают право лицам, вложившим их